Co je Derivative? | Definice a příklad


Derivative, smlouva zahrnující dvě nebo více stran, představuje dohodu založenou na finančním aktivu s podkladovým cenným papírem. Fungují jako smlouvy a přispívají k větší bezpečnosti finančních a jiných transakcí a slouží jako vhodný prostředek k vytváření nezbytných zisků pro podniky. V důsledku toho se deriváty stávají klíčovým aspektem obchodování a různých dalších finančních aktivit.

Při obchodování s deriváty se strany předem dohodnou na finančním aktivu, které je odvozeno od jiného finančního aktiva. Smlouva je v podstatě závislá na výkonnosti jiného aktiva a je spojena s podkladovým aktivem. Tyto charakteristiky klasifikují deriváty jako pokročilé investiční nástroje.

Derivative v kostce

  • Smlouvy o finančních aktivech s podkladovými cennými papíry. Zvyšte bezpečnost finančních transakcí a zvyšte zisky.
  • Hlavním typem derivátu je futures kontrakt, kde se strany dohodnou na obchodování s finančními aktivy za konkrétní cenu v konkrétní den.
  • Typy Derivatives: Akciové opce, swapy, forwardy, úroková sazba, měny, komodity, binární opce.

Rozlišení futures a opcí v Derivatives

Derivatives můžeme klasifikovat do dvou druhů; Zámek a možnost.

A zámek je derivát, který se nazývá futures a zavazuje strany za dohodnutých podmínek. Nyní budou tyto podmínky platné, dokud neskončí platnost smlouvy.

Na rozdíl od toho, Volba nabízí jiný přístup. U opčního derivátu závazek není přítomen. Majitel má právo obchodovat s majetkem před vypršením platnosti. To však neznamená, že existuje záruka na vlastnictví takových aktiv. Když někdo vlastní derivát, neznamená to vlastnictví aktiv.

Hlavním využitím derivátů je přístup na konkrétní trhy a zahrnují obchody s různými aktivy. Obchodníci mohou využít Derivatives k zajištění pozice nebo napodobení pohybu aktiv. Vzhledem k tomu, že víme, že na obchodním trhu mohou nastat bezprecedentní změny, Derivatives jim může pomoci se s nimi vypořádat. Použitím derivátů se tedy násobí potenciál vyššího zisku. 

Jaký je hlavní typ derivátu?

Derivatives mohou mít různé formy. Tím hlavním je však Futures kontrakt.

Futures kontrakt je dohoda, kde se strany dohodnou obchodovat s finančními aktivy za konkrétní cenu v konkrétní den. Je standardizován konkrétními cenami a sazbami. I když se tržní hodnota zvýší nebo sníží, cena komodity ve smlouvě se nezmění; zisk tedy může připadnout jedné ze stran, jinak nebude žádný zisk.

Například strana A se příští týden rozhodne koupit akcii od strany B za $10. Když přijde den, tržní kurz se zvýšil na $20. B však tuto cenu nemůže požadovat, protože smlouva již byla přijata: Strana A tedy získává zisk. Pokud se tržní sazba snížila, zisk jde prodávajícímu. 

Výhody derivátů

  • Transakční náklady jsou nižší ve srovnání s jinými podobnými finančními transakcemi. 
  • Funguje dobře v rizikových situacích, protože zaručuje cenu, která bude dána, i když je cena na trhu nižší. 
  • Člověk může přenést riziko na další strany. Proto je poměrně bez rizika.

Typy derivátů

Následuje několik dalších typů Derivatives, se kterými se obchodník může setkat:

Akciová opce

Jako derivát může být akciová opce také dvou typů; hovory nebo klade. Prostřednictvím kupní opce získává obchodník právo získat akcie za pevnou cenu k danému datu. Naopak, prodejní opce se vztahuje k právu prodat aktivum v kterýkoli konkrétní den za určitou cenu. 

Vyměňte

Je to předem naplánovaný vzorec pro výměnu hotovosti mezi dvěma stranami k budoucímu datu. OTC smlouvy jsou dokonalým příkladem swapových dohod.

Útočníci

Tyto smlouvy jsou stejné jako smlouvy budoucí. Tyto smlouvy však nemají organizované obchody a jsou závislé na budoucích okolnostech.

Úroková sazba

Úrokové deriváty jsou kontrakty, jejichž hodnota je určena pohybem úrokových sazeb. Tyto deriváty pomáhají účastníkům trhu řídit a zajišťovat úrokové riziko. Příklady zahrnují úrokové swapy, kde si dvě strany vyměňují úrokové závazky, a úrokové opce, které dávají držiteli právo nakupovat nebo prodávat úrokové smlouvy za určitou cenu.

Zboží

Komoditní deriváty odvozují svou hodnotu z cenových pohybů podkladových komodit, jako je zlato, ropa, zemědělské produkty atd. Běžnými příklady jsou futures a opční kontrakty na komodity.

Měna

Měnové deriváty jsou finanční nástroje vázané na devizový trh. Zahrnují měnové futures, opce a swapy. Obchodníci používají tyto deriváty k zajištění proti měnovému riziku nebo ke spekulacím na pohyby měn.

Jsou binární opce typem Derivatives?

Ano, Binární opce je jednoduchý derivát s pouze dvěma výsledky: Můžete vyhrát nebo prohrát. Binární opce odvozují svou hodnotu od podkladového aktiva, jako jsou akcie, komodity, měny nebo tržní indexy.

Investujte na rostoucí nebo klesající trhy obchodováním s binárními opcemi. Pokud máte pravdu v určité době platnosti a cena je vyšší nebo nižší než vaše realizační cena, vyhrajete vysoký výnos až 90%+. Pokud se v určité expirační době spletete, přijdete o částku investice.

O autorovi

Percival Knight
Percival Knight je zkušeným obchodníkem s binárními opcemi již více než deset let. Převážně obchoduje 60sekundové obchody s velmi vysokou návštěvností. Moje oblíbená strategie je používání svícnů a falešných útěků

Napsat komentář