Der Cashflow ist der Fluss von Nettobarmitteln und anderen gleichwertigen Dingen in und aus einem Unternehmen.
Bargeld gilt als die Seele eines Unternehmens. Ohne Bargeld kann ein Unternehmen oder gar ein Händler nicht überleben. Daher ist es von entscheidender Bedeutung, zu messen, wie viel Bargeld in das Unternehmen fließt und wie viel es aus dem Unternehmen ableitet. Für den gleichen Zweck wurde der Begriff Cashflow geprägt. Händler können den Nettobetrag an Bargeld ermitteln, der in das Unternehmen ein- und ausgeht.
Cashflow auf den Punkt gebracht
- Die Bewegung von Bargeld und Äquivalenten innerhalb und außerhalb eines Unternehmens.
- Zuflussbeispiele: Dividenden, Verkäufe, Lizenzgebühren, Schulden und Zinsen tragen zum Mittelzufluss bei.
- Abflussbeispiele: Der Kauf von Aktien, Einnahmen und Investitionen führen zu einem Mittelabfluss.
- Bedeutung des positiven Cashflows: Zeigt die finanzielle Gesundheit, die Fähigkeit, Kredite zurückzuzahlen, Ausgaben zu decken und Investoren anzuziehen.
- Geldflussrechnung: Unverzichtbar für die Analyse von Liquidität und Rentabilität und hilft Anlegern, die Finanzkraft des Unternehmens einzuschätzen.
Zu- und Abfluss von Bargeld
- Wenn ein Händler Dividenden für seine Investition erhält, stellt dies einen Mittelzufluss dar. Weitere Beispiele für Zuflüsse sind Gelder aus Verkäufen, Lizenzgebühren, Debitoren, Zinsen usw.
- Geld, das für den Kauf von Aktien oder Ähnlichem ausgegeben wird, führt zu einem Bargeldabfluss. Es besteht in der Regel aus Einnahmen und Investitionsausgaben.
In den meisten Finanzberichten besteht das Hauptziel darin, den Cashflow, seine Entstehung und wohin er fließt, zu bewerten. Der Cashflow ist wichtig, um zu wissen, wie ein Unternehmen finanziell abschneidet und wie besser es finanzielle Instabilitäten verkraften kann.
Ein Unternehmen sollte einen positiven Cashflow haben, um seinen Firmenwert aufrechtzuerhalten und Investoren anzuziehen. Dies bedeutet, dass das Unternehmen mehr Geldzuflüsse als -abflüsse hat.
Ein positiver Cashflow bedeutet:
- Die liquiden Mittel des Unternehmens nehmen zu.
- Sie kann Kredite von Banken und Gläubigern zurückzahlen.
- Es kann alle seine Ausgaben decken, die Aktionäre bezahlen und vieles mehr.
Darüber hinaus kann ein Unternehmen mit finanzieller Flexibilität allen Herausforderungen standhalten. Investoren werden auch von Unternehmen angezogen, die einen positiven Cashflow haben.
Analyse des Cashflows mit Cashflow-Rechnungen
Sie benötigen eine Kapitalflussrechnung, um die Liquidität und Rentabilität eines Unternehmens zu analysieren. Es ist ein formeller Jahresabschluss, der die Quelle und Verwendung von Barmitteln des Unternehmens während einer bestimmten Zeit beschreibt.
Analysten und Investoren verwenden eine Kapitalflussrechnung, um die Fähigkeit eines Unternehmens zu bestimmen, Bargeld zu generieren und seine Betriebskosten zu decken.
Die wichtigste Finanzaufstellung des Unternehmens ist die Kapitalflussrechnung. Sie ist neben der Bilanz und der Gewinn- und Verlustrechnung einer der entscheidenden Teile.
Beispiel Cashflow
Hier ist eine Illustration der Kapitalflussrechnung eines Unternehmens, die Ihnen helfen wird, das Konzept zu verdeutlichen.
| Cashflow aus dem operativen Geschäft | Menge |
| Nettoeinkommen | $60,000 |
| Zugänge zum Bargeld | |
| Abschreibungen | $20,000 |
| Erhöhung der Kreditorenbuchhaltung | $10,000 |
| Abzüge von Bargeld | |
| Erhöhung der Forderungen | $20,000 |
| Erhöhung des Lagerbestands | $30,000 |
| Netto-Cash aus der Geschäftstätigkeit | $40,000 |
| Cashflow aus Investitionen | |
| Kauf von Ausrüstung | $5,000 |
| Cashflow aus der Finanzierung | |
| Schuldscheine | $7,500 |
| Cashflow für den abgelaufenen Monat | $42,500 |
- Die blauen Dollarbeträge führen zu einem Geldabfluss. Beispielsweise deutet die Erhöhung des Lagerbestands darauf hin, dass das Unternehmen den Lagerbestand im Wert dieses Betrags zur Bilanz hinzugefügt hat. Wir haben jedoch den Bestand von $30.000 gekauft, wodurch die Barmittel reduziert wurden.
- Die schwarzen Beträge deuten auf einen Geldzufluss hin. Beispielsweise weist die Gewinn- und Verlustrechnung die Abschreibung von $20.000 als Aufwand aus. Es reduziert jedoch kein Bargeld. Deshalb addieren wir es wieder zum Nettoeinkommen hinzu.
Aus der obigen Tabelle können Sie ersehen, dass die Kapitalflussrechnung aus drei Teilen besteht. Jeder Abschnitt hat seine Bedeutung im Geschäft und führt zu Geldzuflüssen und -abflüssen.
Das Endergebnis
Der Cashflow ist entscheidend, um zu verstehen, wie gut ein Unternehmen funktioniert. Viele Leute verwechseln es mit Gewinnen, aber das ist nicht dasselbe. Gewinne sind das Nettoeinkommen eines Händlers. Im Gegensatz dazu ist der Cashflow der Nettobetrag der Barmittel, die in das Geschäft ein- und ausgehen.
