Derivative, ugovor koji uključuje dvije ili više strana, predstavlja sporazum temeljen na financijskoj imovini s temeljnim vrijednosnim papirom. Funkcionirajući kao ugovori, oni pridonose sigurnijim financijskim i drugim transakcijama, služeći kao prikladno sredstvo za stvaranje bitne dobiti za poduzeća. Posljedično, derivati postaju ključni aspekt trgovanja i raznih drugih financijskih aktivnosti.
Kada se radi o izvedenicama, strane se unaprijed dogovore o financijskoj imovini koja je izvedena iz druge financijske imovine. U biti, ugovor ovisi o izvedbi druge imovine i povezan je s osnovnom imovinom. Ove karakteristike klasificiraju izvedenice kao napredne investicijske instrumente.
Derivative ukratko
- Ugovori za financijsku imovinu s temeljnim vrijednosnim papirima. Povećajte sigurnost u financijskim transakcijama i povećajte profit.
- Glavna vrsta derivata je terminski ugovor, gdje se strane slažu da će trgovati financijskom imovinom po određenoj cijeni na određeni dan.
- Vrste Derivatives: Opcije kapitala, zamjene, terminski poslovi, kamatne stope, valute, robe, binarne opcije.
Razlikovanje fjučersa i opcija u Derivatives
Možemo klasificirati Derivative u dvije vrste; Zaključavanje i opcija.
A zaključati je izvedenica koja se naziva fjučersi i obvezuje strane prema dogovorenim uvjetima. Sada će takvi uvjeti vrijediti dok ugovor ne istekne.
Nasuprot tome, Opcija nudi drugačiji pristup. U izvedenici opcija, obveza nije prisutna. Vlasnik ima pravo trgovati imovinom prije isteka. Međutim, to ne znači da postoji jamstvo za vlasništvo nad takvom imovinom. Kada netko posjeduje derivat, to ne znači vlasništvo nad imovinom.
Glavna upotreba izvedenica je pristup određenim tržištima i uključivanje trgovine različitom imovinom. Trgovci mogu koristiti Derivatives za zaštitu pozicije ili oponašanje kretanja imovine. Budući da znamo da na tržištu trgovanja može doći do neviđenih promjena, Derivatives može pomoći u njihovom rješavanju. Stoga se primjenom izvedenica višestruko povećava potencijal zarade.
Koja je glavna vrsta derivata?
Derivativi mogu biti različitih oblika. Međutim, glavni je onaj Futures ugovor.
Terminski ugovor je sporazum u kojem se strane slažu da će trgovati financijskim sredstvima po određenoj cijeni na određeni dan. Standardiziran je određenim cijenama i stopama. Čak i ako se tržišna vrijednost poveća ili smanji, cijena robe u ugovoru se neće promijeniti; dakle, dobit može otići jednoj od strana, ili je neće biti.
Na primjer, strana A odluči kupiti dionicu od strane B sljedeći tjedan za $10. Kada dođe dan, tržišna stopa je porasla na $20. Ali B ne može tražiti tu cijenu jer je već prihvatio ugovor: prema tome, strana A dobiva dobit. Ako se tržišna stopa smanjila, tada dobit ide prodavaču.
Prednosti derivata
- Trošak transakcije manji je u usporedbi s drugim takvim financijskim transakcijama.
- Dobro funkcionira u rizičnim situacijama jer jamči cijenu koja će biti dana čak i ako je cijena niža na tržištu.
- Rizik se može prenijeti na druge strane. Stoga je relativno bez rizika.
Vrste izvedenica
Slijedi nekoliko drugih vrsta Derivatives na koje trgovac može naići:
Vlasnička opcija
Kao izvedenica, Equity opcija također može biti dvije vrste; poziva ili stavlja. Putem call opcije, trgovac dobiva pravo stjecanja dionica po fiksnoj cijeni na taj određeni datum. Naprotiv, put opcija se odnosi na pravo prodaje imovine na bilo koji dan po određenoj cijeni.
Zamjena
To je unaprijed planirana formula za razmjenu gotovine između dvije strane na datum u budućnosti. OTC ugovori savršen su primjer swap ugovora.
Naprijed
Ovi ugovori su isti kao budući ugovori. Međutim, ti ugovori nemaju organizirane poslove i ovise o budućim okolnostima.
Kamatna stopa
Kamatni derivati su ugovori čija je vrijednost određena kretanjem kamatnih stopa. Ovi derivati pomažu tržišnim sudionicima u upravljanju i zaštiti od kamatnog rizika. Primjeri uključuju kamatne swapove, gdje dvije strane razmjenjuju obveze kamatne stope, i opcije kamatne stope, koje imatelju daju pravo kupnje ili prodaje ugovora o kamatnoj stopi po određenoj cijeni.
Roba
Robni derivati svoju vrijednost izvode iz kretanja cijena osnovnih roba kao što su zlato, nafta, poljoprivredni proizvodi itd. Uobičajeni su primjeri terminskih ugovora i ugovora o opcijama na robu.
Valuta
Valutni derivati su financijski instrumenti vezani uz devizno tržište. Oni uključuju valutne fjučerse, opcije i swapove. Trgovci koriste ove izvedenice kako bi se zaštitili od valutnog rizika ili špekulirali o kretanju valute.
Jesu li binarne opcije vrsta Derivatives?
Da, Binarne opcije je jednostavna izvedenica sa samo dva ishoda: možete pobijediti ili možete izgubiti. Binarne opcije svoju vrijednost izvode iz temeljne imovine, kao što su dionice, roba, valute ili tržišni indeksi.
Ulažite u rastuća ili padajuća tržišta trgovanjem binarnim opcijama. Ako ste u pravu u određenom vremenu isteka, a cijena je viša ili niža od vaše cijene izvršenja, dobit ćete visok povrat do 90%+. Ako pogriješite u određenom vremenu isteka, izgubit ćete iznos ulaganja.
