바이너리 콜 옵션 감마는 다음의 1차 도함수로 정의됩니다. 바이너리 콜 옵션 델타 기초 가격의 변화에 관하여. 바이너리 옵션 거래 지표를 활용하는 거래자가 자주 사용합니다.
따라서 감마는 델타 프로파일의 기울기를 나타냅니다. 이는 기초 가격이 오르거나 내릴 때 바이너리 콜 옵션의 해당 선물 포지션이 길어지거나 짧아지는지를 반영합니다.
간단히 말해서 감마를 호출하십시오.
- 바이너리 콜 옵션의 감마는 델타의 파생물이며 기초 가격의 가격 변화에 대한 민감도를 보여줍니다.
- 감마는 기초 자산 가격의 변화에 따라 바이너리 콜 옵션의 포지션이 늘어나거나 짧아지는지 여부를 보여줍니다.
- 전통적인 콜 옵션은 항상 양의 감마를 갖는 반면, 바이너리 콜 옵션은 "내가격" 또는 "외가격" 상태에 따라 다릅니다.
바이너리 콜 옵션에 대한 감마 해석
따라서 바이너리 콜 옵션의 감마는 기초 가격이 상승할 때 등가 기초 포지션이 더 높거나 낮은지를 나타내는 숫자로 볼 수 있습니다.
- 예를 들어 동일한 위치가 20에서 25로 증가하면 양의 감마를 갖습니다.
- 등가 포지션이 15로 떨어지면(시장이 상승하는 경우) 감마가 음수입니다.
기존 및 바이너리 통화 옵션에서 감마 역학 호출
따라서 기존 호출의 감마는 항상 양수입니다. 전통적인 콜을 매수할 때 등가 포지션은 항상 상승합니다. 기초 자산 옵션이 내가격인지 여부에 관계없이 상승합니다.
바이너리 업 및 인 콜 옵션은 항상 양의 바이너리 콜 옵션 감마를 갖기 때문에 아웃 오브 더 머니인 바이너리 콜 옵션과는 다르게 동작합니다. 반면, 인 더 머니인 바이너리 콜 옵션은 항상 음의 감마를 갖습니다.
