바이너리 옵션을 이용한 헤지거래는 변동성이 큰 시장에서 위험을 관리하는 강력한 도구가 될 수 있습니다. 동일한 자산에 대한 풋 옵션과 콜 옵션을 동시에 매수함으로써, 트레이더는 가격 방향에 관계없이 수익을 낼 수 있는 전략을 만들 수 있습니다..
이러한 접근 방식은 귀하의 투자를 보호하고, 잠재적 손실을 최소화하며, 거래의 유연성을 향상시킵니다.
바이너리 옵션으로 헤지 전략을 사용하는 것에 대한 주요 사실
- 바이너리 옵션으로 헤지하면 위험을 관리하는 데 도움이 됩니다.—두 가지 결과를 모두 포괄함으로써 예상치 못한 시장 움직임으로부터 투자를 보호할 수 있습니다.
- 어느 방향으로든 이익을 얻을 수 있습니다—가격이 오르든 내리든, 헤지거래는 어느 쪽이든 이익을 낼 수 있는 환경을 만들어줍니다.
- 모든 것은 균형에 달려 있습니다—스트래들 또는 칼라와 같은 전략을 사용하면 손실을 제한하면서도 수익을 낼 수 있는 기회를 얻을 수 있습니다.
- 불확실한 시기에 적합합니다—시장이 예측 불가능할 때, 바이너리 옵션으로 헤지하면 더 많은 통제력과 마음의 평화를 얻을 수 있습니다.
바이너리 옵션 헤지란 무엇을 의미할까
바이너리 옵션을 헤지한다는 것은 동일한 금융 자산에 대한 풋과 콜을 매수, 두 가지 모두 동시에 돈을 벌 수 있는 행사 가격을 제공합니다. 풋 옵션은 특정 기간 내에 자산 가격이 하락할 것으로 예측하는 것을 의미합니다. 반면, 콜 옵션은 규정된 기간 내에 자산 가격이 상승할 것으로 예측하는 것을 의미합니다.
따라서 가격이 만기 시 예상 행사 가격 사이에 있는 경우 콜 및 풋 옵션은 인더머니가 됩니다. 이를 통해 거래자는 자산 가격이 상승하든 하락하든 프리미엄 이상의 이익을 얻을 수 있습니다. 바이너리 옵션으로 헤지 거래자들이 투자를 보호할 수 있도록 합니다. 그리고 현재 포지션과 반대되는 포지션(풋 및 콜 옵션)을 만들어 잠재적 손실을 완화합니다. 따라서 한 포지션이 실패하더라도 다른 포지션은 수익을 가져다줍니다. 이를 통해 트레이더는 가격 변동이 매우 예측 불가능할 때 위험을 관리할 수 있습니다.
바이너리 옵션을 이용한 헤지 유형
자신의 바이너리 옵션 거래를 헤지하고 바이너리 옵션으로 주요 포트폴리오를 헤지하는 것은 위험을 관리하는 두 가지 효과적인 전략입니다.
자신의 바이너리 옵션 거래 또는 포트폴리오 헤지
이를 위해서는 거래자가 다음을 수행해야 합니다. 특정 거래를 보호하다 또는 바이너리 옵션을 사용한 투자. 예를 들어 특정 주식 가격이 상승할 것이라는 베팅을 하고 동시에 가격이 하락할 것이라는 베팅을 하는 것이 있습니다.
이 헤지 전략은 투자자가 원래 거래가 예상대로 진행되지 않을 경우 잠재적 손실을 완화할 수 있도록 합니다. 주로, 자신의 바이너리 옵션 거래를 헤지하는 것은 개별 거래 및 투자와 관련된 위험을 완화하는 데 중점을 둡니다.
바이너리 옵션으로 주요 포트폴리오 헤지하기
이진 옵션으로 주요 포트폴리오를 헤지하는 거래자 전체 포트폴리오를 보호하다 위험과 가격 불규칙성으로부터 보호합니다. 개별 거래를 헤지하는 대신, 전체 포트폴리오 성과를 헤지하여 모든 자산을 보호합니다.
예를 들어, 다양한 주식과 채권 포트폴리오를 보유한 트레이더가 있습니다. 그럼에도 불구하고, 그들은 특정 기간 내에 전체 주식 시장이 하락하면 이익을 내는 바이너리 옵션을 매수합니다. 이를 통해 그들은 주요 포트폴리오에서 임박한 손실을 바이너리 옵션의 수익으로 상쇄할 수 있습니다.
이 접근 방식은 바이너리 옵션으로 특정 거래를 헤지하는 것보다 더 포괄적입니다. 이를 통해 투자자는 전체 포트폴리오를 시장 위험과 변동성으로부터 보호할 수 있습니다. 그러나 최상의 접근 방식을 선택하는 것은 트레이더의 투자 목표와 위험 허용 범위에 따라 달라집니다.
바이너리 옵션 헤지 전략
약간 눈에 띄는 기술 바이너리 옵션 헤징에는 다음이 포함됩니다.
- 스트래들 전략
- 칼라 전략
- 역전 전략
- 보호적 풋 전략
- 커버드 콜 전략
스트래들 전략
스트래들 전략은 동일한 행사 가격과 만기일을 가진 동일한 증권에 대한 풋 옵션과 콜 옵션을 동시에 매수하는 것을 포함합니다. 투자자들은 주가가 크게 움직일 것으로 예상하지만, 가격이 상승할지 하락할지 확실하지 않을 때 종종 이 전략을 채택합니다. 따라서 그들은 부정적 결과와 긍정적 결과에 베팅합니다.
스트래들은 트레이더에게 주식에 대한 시장 예측을 위한 두 가지 주요 옵션을 제공합니다. 여기에는 해당 증권의 예상 시장 변동성과 만기일을 기준으로 한 주식의 예상 거래 범위가 포함됩니다.
만기일 전에 기초 자산의 가격이 어느 쪽으로든 움직이면, 바이너리 옵션 중 하나는 이익을 창출하고 다른 하나는 손실을 가져옵니다. 그럼에도 불구하고, 이 접근 방식은 투자자가 손실을 줄이고 어느 정도 위험 관리를 경험할 수 있게 해줍니다.
칼라 전략
이 기술은 특정 기간 내에 기본 보안의 잠재적 손실과 이익을 제한하기 위한 옵션을 결합합니다. 투자자들은 자신이 보유한 주식에 대해 장기적으로 긍정적이며, 단기적인 시장 변동성에 대해 우려할 때 이 전략을 사용합니다.
따라서 기초 자산을 소유한 트레이더는 기초 증권에 대한 보호적 풋 옵션을 매수하여 칼라를 생성합니다. 풋 옵션은 투자자가 특정 가격으로 규정된 기간 내에 자산을 매도할 수 있도록 합니다. 또한 증권 가격 하락으로부터 보호합니다.
동시에 투자자는 동일한 기초 증권에 대한 담보 옵션을 매도합니다. 커버드 콜은 기초 자산에 롱 포지션을 유지하는 동안 콜 옵션을 매도하는 것을 요구합니다. 콜 옵션을 매도하면 투자자는 수익을 창출할 수 있지만 자산의 잠재적 이익을 통제할 수 있습니다.
또한 투자자는 기초 자산 가격이 특정 범위 아래로 떨어지거나 특정 가격 범위에 머무르면 지불되는 바이너리 옵션을 구매할 수 있습니다. 결과적으로 이러한 바이너리 옵션은 하락 위험에 대한 추가 보호를 제공하고 보호적 풋 옵션 구매 비용을 상쇄하는 추가 수입을 제공합니다.
그러나 칼라 전략은 기초 증권의 잠재적 손실과 이익을 제한합니다. 이를 통해 트레이더는 콜의 행사 가격까지는 증권에서 이익을 낼 수 있지만, 그 이상은 낼 수 없습니다. 따라서 막대한 손실로부터 보호하지만 잠재적 이익은 제한합니다.
역전 전략
이 전략은 가격의 방향이 언제 바뀔지 예측하는 데 중점을 둡니다. 상승 추세 반전은 자산 가격이 하락을 멈추고 상승하기 시작할 때 발생하고, 하락 추세 반전은 가격 상승을 멈추고 하락하기 시작할 때 발생합니다.
이 전략을 사용하려면 트레이더는 과매수 또는 과매도, 대규모 시장 주문 또는 중요한 뉴스 이벤트와 같이 반전이 발생할 수 있는 신호를 찾습니다. 이러한 신호를 발견하면 바이너리 옵션 거래에 들어갑니다.
예를 들어, 시장이 하락하고 있다면, 거래자는 가격이 오를 것으로 예상하여 "콜" 옵션을 매수할 수 있습니다. 동시에, 시장이 계속 하락하거나 이전 상태로 돌아갈 경우를 대비하여 "풋" 옵션을 매수할 수도 있습니다. 이러한 접근 방식은 시장이 예상대로 반전되지 않을 경우 위험을 관리하는 데 도움이 됩니다.
보호적 풋 전략
풋 전략을 사용하려면 거래자가 풋 옵션(프리미엄이라고도 함)을 매수해야 합니다. 풋 옵션은 투자자에게 특정 가격으로 특정 기간 내에 기초 자산을 매도할 권리를 부여하지만 의무는 부여하지 않습니다. 투자자는 자산 가격이 장기적으로 하락할 것으로 예상하는 경우 풋 옵션을 매수할 수 있습니다.
이렇게 하면 거래자는 기초 증권이 풋 옵션에 대해 지불한 프리미엄보다 더 많이 행사 가격 아래로 떨어지면 이익을 낼 수 있습니다. 또는 투자자는 풋 옵션을 매도하여 매수자로부터 프리미엄을 받는 대가로 행사 가격으로 기초 자산을 매수할 의무를 지는 경우도 있습니다.
예시:
당신이 금에 대해 거래하고 있다고 가정해 보자. 이제 당신은 각각 $200에 금에 대한 두 개의 거래를 매수한다. 당신은 다음을 사용할 수 있다. 하나는 콜에 대한 바이너리 옵션이고 다른 하나는 풋에 대한 바이너리 옵션입니다.. 따라서 두 가지 예측이 가능합니다. 시장이 오르면 수익이 발생하고, 시장이 내리면 여전히 수익이 발생합니다.
금 시장이 $1700에 거래되고 있다고 상상해 보세요. 그리고 당신은 그것이 오를 것이라고 예측합니다. 만약 당신이 맞다면, 당신은 80%의 수익을 낼 수 있습니다.
금 가격이 다음 주에 $1800에 도달한다고 가정해 보겠습니다. 콜과 풋 바이너리 옵션을 각각 $100에 매수했다면 콜에서 $180을 벌지만 풋에서 $100을 잃어 $80의 이익을 남깁니다.
커버드 콜 전략
커버드 콜 전략은 기초 자산을 소유하고 해당 자산에 대한 콜 옵션을 판매하는 것을 포함합니다. 투자자는 콜 옵션을 매도할 때 매수자로부터 프리미엄을 받습니다. 그들은 매도된 프리미엄에서 수익을 창출하고, 그 대가로 기초 증권에 대한 투자 수익률이 증가합니다.
이러한 보장된 프리미엄이 바로 커버드 콜 기술의 주요 이점입니다. 기초 자산 가격이 상승하면 프리미엄은 투자에 대한 전체 수익을 높일 것입니다. 마찬가지로 기초 증권 가격이 하락하면 그 부분을 상쇄할 것입니다.
바이너리 옵션 헤징의 장단점
- 트레이더는 바이너리 옵션 헤지 전략을 사용하여 잠재적 손실을 상쇄하고 투자를 보호할 수 있습니다.
- 투자자들은 바이너리 옵션 헤지에서 최적의 유연성을 누립니다. 손실 거래를 마감하는 대신, 포지션을 헤지하고 잠재적 손실을 수익으로 전환할 수 있습니다.
- 다양한 헤지 기술을 통합하면 투자자는 다양한 시장에 걸쳐 위험을 분산하여 포트폴리오를 다양화할 수 있습니다.
- 트레이더는 헤지 포지션을 열 때 추가 비용을 부담하게 됩니다.
- 일부 헤지 전략은 손실을 방지하지만 이익 잠재력도 제한합니다.
결론
헤징은 바이너리 옵션 거래에서 손실을 관리하고자 하는 투자자에게 효과적인 전략입니다. 그러나 시작하기 전에 장단점을 검토하여 투자 목표에 가장 적합한 전략을 결정하십시오. 마지막으로, 사용 가능한 다양한 헤징 전략을 살펴보고 투자 목표와 위험 감수성에 가장 부합하는 기술을 선택하십시오.
부서지다
#2 저항 및 지원
이제 저항과 지지의 개념을 기반으로 한 다른 헤징 방법이 있습니다.
첫째로, 당신은해야합니다 특정 지지선과 저항선 사이에서 가격이 이동하는 범위를 찾습니다.. 그런 다음 목표는 통화를 개시하고 지지와 저항을 설정하는 것입니다. 아이디어는 귀하의 포지션을 헤지하는 것입니다. 지지 가격으로 콜을 보류하면 저항 영역에 도달할 때까지 가격이 상승합니다. 그런 다음 풋을 판매할 수 있습니다.
이렇게 하면 콜에서 이익이 확정되고 옵션이 만료되기 전에 풋이 됩니다. 지지와 저항 사이에는 비용이 지지와 저항 중간 어딘가에서 마감될 가능성이 있습니다.
이 시점에서 바이너리 옵션이 만료되면 가격은 시작 가격보다 낮아지고 금액은 통화 시작 가격보다 높아집니다. 따라서 여기에서 보장된 이익의 가능성으로 두 배의 이익을 얻을 수 있는 첫 번째 시나리오가 있습니다.
이제 두 번째 시나리오를 고려해 보겠습니다. 동일한 계획을 구현함으로써 콜옵션과 풋옵션을 매수하세요. 그러나 이번에는 지지가 깨졌고 지지가 영원히 유지되지는 않는다는 것이 꽤 분명합니다. 지지와 저항 전략).
이번에는 만기일에 가까워지면서 지원이 중단되므로 콜 투자는 손실을 입지만 동시에 풋 투자는 이익을 얻습니다. 따라서 다시 한 번 이익이 보장되지만 손실은 줄어듭니다. 상황이 어떻든 적어도 하나의 포지션에서 귀하의 이익은 보장됩니다.
- → 그러면 손실이 극적으로 줄어들 것입니다. 그러나 지원 라인에 전화를 걸면 손실이 발생합니다.
더 낮은 만기 가격으로 $10 콜을 신청했다고 가정해 보겠습니다. 이제 $10의 손실을 보게 됩니다. 해당 지점을 $10 풋으로 헤지하면 콜에서 $10 손실이 발생합니다.
대신에 수익을 낼 수 있습니다. 지불금이 70%라고 가정하면 콜에서는 $10을 잃게 되지만 동시에 풋에서는 $7을 벌게 됩니다. 이렇게 하면 $10인 100% 금액 대신 $3만 잃게 됩니다. 그럼 첫 번째 시나리오로 넘어가겠습니다. 포지션을 헤징하여 두 배의 이익을 얻을 수 있습니다.
헤징 메커니즘 이해
따라서 바이너리 옵션에서 헤징 전략에 접근하는 방법에는 여러 가지가 있습니다. 그러나 헤징은 바이너리 옵션에만 국한되지 않습니다. 헤징의 개념은 훨씬 더 깊습니다. 고급 투자자들은 많은 금융 분야에서 헤징 개념을 사용합니다. 헤징 전략의 복잡성 때문에 길을 잃을 필요는 없지만 핵심 메커니즘을 아는 것이 중요합니다.
헤지 전략에 관해 가장 많이 묻는 질문:
모든 투자자가 바이너리 옵션으로 헤지를 채택할 수 있는가?
바이너리 옵션으로 헤지하는 것은 잠재적 이익의 상한과 같은 단점이 있기 때문에 모든 투자자에게 적합하지 않을 수 있습니다. 바이너리 옵션으로 헤지하는 것이 자신에게 가장 적합한지 확인하려면 위험 감수성과 투자 목표를 검토하는 것이 가장 좋습니다.
언제 바이너리 옵션으로 헤지거래를 고려해야 할까요?
투자자는 시장 변동성으로부터 보호하거나 위험을 완화하기 위해 바이너리 옵션으로 헤지하는 것을 고려할 수 있습니다. 이를 위해 위험 허용 범위와 투자 목표를 평가합니다.
바이너리 옵션을 이용한 헤지거래의 대안이 있나요?
바이너리 옵션으로 헤지하는 것에 대한 몇 가지 대안에는 전통적인 옵션과 선물 계약이 있습니다. 각 전략에는 장단점이 있으므로 옵션을 탐색하고 투자 목표에 맞는 것을 선택하세요.
