Wat is marktmanipulatie? – Definitie en voorbeeld


Marktmanipulatie verwijst naar bedrieglijke praktijken die erop gericht zijn investeerders of marktdeelnemers te misleiden door de koersen van effecten kunstmatig te controleren. Hierbij gaat het om het beïnvloeden van de financiële markten met als primair doel persoonlijk gewin.

Hoewel dergelijke acties doorgaans illegaal zijn, kunnen autoriteiten en toezichthouders ze lastig opsporen. Marktmanipulatie kan gepaard gaan met het verspreiden van valse informatie of het afleggen van verzonnen verklaringen om prijzen te manipuleren en beleggers te misleiden.

Marktmanipulatie in een notendop

  • Marktmanipulatie misleidt beleggers door de koersen van effecten te controleren voor persoonlijk gewin.
  • Manipulatieve tactieken omvatten het verspreiden van valse informatie en het beïnvloeden van de handel via online platforms.
  • Gemeenschappelijke methoden: “pompen en dumpen”, “kak en scheppen”, spoofing van bestellingen en valutamanipulatie.
  • Toezichthoudende instanties zoals de SEC en FCA handhaven regels om marktmanipulatie te voorkomen en beleggers te beschermen.

Methoden van marktmanipulatie

Marktmanipulatie omvat verschillende tactieken die worden gebruikt om financiële markten te beïnvloeden voor persoonlijk gewin. Het gaat om het verspreiden van valse of misleidende informatie via onlineplatforms die door beleggers worden bezocht. Dergelijke desinformatie kan, in combinatie met heersende marktsignalen, investeerders misleiden om vooraf bepaalde transacties uit te voeren. Veel voorkomende methoden zijn onder meer:

Pompen en dumpen

De Pump and Dump is een van de veelgebruikte manipulatietechnieken. Dit wordt gebruikt om de prijs van de effecten kunstmatig te controleren. Deze methode wordt gewoonlijk geïmplementeerd op aandelen die een micro-marktkapitalisatie hebben, waarbij de manipulator de beveiliging verkoopt, waardoor de volgers een overschatte beveiliging hebben.

Poep en schep

Een andere techniek die door de manipulator wordt gebruikt, staat bekend als de Poop and Scoop, maar is niet gebruikelijk in vergelijking met de Pump and Dump. Deze methode wordt gebruikt om de aandelenkoersen van een grote of middelgrote onderneming kunstmatig te laten leeglopen. Zodra de prijs daalt, koopt de manipulator de gedevalueerde aandelen en maakt daarmee winst.

Deze methode wordt zelden gebruikt, omdat het vrij moeilijk is om de prijzen van een gerenommeerd bedrijf valselijk te beïnvloeden.

Bestel Spoofing

Een andere veel voorkomende methode is Order Spoofing. Deze methode gaat over het plaatsen van een spervuur van koop- en verkooporders om de koers van het aandeel te beïnvloeden en deze vervolgens te annuleren wanneer de andere handelaars hun aanbiedingen hebben verplaatst.

Valutamanipulatie

Een ander type marktmanipulatie is valutamanipulatie. Het wordt als een andere klasse beschouwd en dit wordt vaak uitgevoerd door juridische autoriteiten, zoals soevereine regeringen, centrale banken, enz.

Valutamanipulatie is niet illegaal, maar dit wordt beschouwd als wangedrag door de WTO (Wereldhandelsorganisatie).

Ook hier kunnen de handelspartners besluiten om sancties op te leggen. En met het zwevende wisselkoerssysteem kunnen verschillende landen de waarde van hun respectieve valuta's laten leeglopen of opblazen om zich tegen de valuta's te verzetten, en dit hangt af van verschillende externe en interne motieven.

Ze kunnen staatsobligaties uitverkopen, valuta drukken of de invoer duur maken, waardoor de onevenwichtigheid in de handel wordt aangepakt.

Voorbeeld van marktmanipulatie

Op 5 augustus 2019 werd de referentiekoers van de Chinese yuan voor het eerst in tien jaar boven de 7 yuan per dollar vastgesteld door de PBOC of People's Bank of China. Dit deprecieerde de valuta ten opzichte van de Amerikaanse dollar en maakte de Chinese export goedkoper in termen van de dollar. 

Dit tarief kwam in het spel nadat de regering van Trump de nieuwe tarieven van 10% op Chinese invoer ter waarde van $300 miljard had aangekondigd. 

Tegelijkertijd bereikte de wisselkoers een top van 7 yuan per dollar, en China werd vervolgens door de regering-Trump bestempeld als een valutamanipulator. Een aanwijzing werd na een paar maanden opgeheven. 

Hoe kan een marktmanipulatie de handel in binaire opties beïnvloeden?

Marktmanipulatie kan van invloed zijn Handel in binaire opties door activaprijzen te verstoren, valse signalen te creëren, de liquiditeit te manipuleren, stop-loss-orders te activeren en de spreads te vergroten.

Wanneer grote beleggers tactieken als ‘pump and dump’ gebruiken, blazen ze de aandelenkoersen kunstmatig op of laten ze ze leeglopen, wat leidt tot onnauwkeurige prijspercepties onder handelaren. Dit soort manipulatie kan leiden tot valse signalen en ervoor zorgen dat handelaren beslissingen nemen op basis van misleidende informatie.

Regelgevende waarborgen

Regelgeving speelt een sleutelrol bij het beschermen van handelaren tegen manipulatietactieken die worden gebruikt door gewetenloze makelaars. Toezichthoudende autoriteiten zoals de Securities and Exchange Commission (SEC) in de Verenigde Staten, de Financiële Gedragsautoriteit (FCA) in Groot-Brittannië en de Europese Autoriteit voor effecten en markten (ESMA) toezicht houden op de markten en actie ondernemen tegen degenen die betrokken zijn bij manipulatie.

Over de auteur

Percival Knight
Percival Knight is al meer dan tien jaar een ervaren handelaar in binaire opties. Hij handelt voornamelijk in transacties van 60 seconden met een zeer hoog hitpercentage. Mijn favoriete strategieën zijn het gebruik van kandelaars en nep-uitbraken

Schrijf een reactie