The AQSh Qimmatli qog'ozlar va birjalar komissiyasi (SEC) Qo'shma Shtatlardagi qimmatli qog'ozlar bozorining turli jihatlarini nazorat qiluvchi tartibga soluvchi organdir. U adolatli amaliyotlarni ta'minlash, muhim bozor ma'lumotlarini oshkor qilish va firibgarlik harakatlarining oldini olish uchun qimmatli qog'ozlar birjalari, investitsiya maslahatchilari, investitsiya fondlari, brokerlar va dilerlarni kuzatib boradi.
SEC (AQSh Qimmatli qog'ozlar va birjalar komissiyasi) qisqacha
- SEC adolatli amaliyotni ta'minlash va firibgarlikning oldini olish uchun AQShda qimmatli qog'ozlar bozorining turli jihatlarini nazorat qiladi.
- U sarmoyadorlarni himoya qilish va kapital yaratishni osonlashtirgan holda tartibli bozorni saqlash uchun mustaqil ravishda ishlaydi.
- Brokerlar, dilerlar va aktivlar menejerlari kabi moliyaviy xizmatlar uchun SECda ro'yxatdan o'tish talab qilinadi.
- Ikkilik optsionlar savdosi sohasida SEC 2008 yildan beri AQShda faoliyatni tartibga solib keladi va xavfsizlik va muvofiqlikni ta'minlaydi.
AQSh Qimmatli qog'ozlar va birjalar komissiyasini tushunish
AQSh Qimmatli qog'ozlar va birjalar komissiyasi federal hukumat tomonidan boshqariladigan agentlik bo'lib, u bilan mustaqil ishlaydi investorlarini himoya qiladi va bir vaqtning o'zida kapitalni yaratish va osonlashtirish bilan bir vaqtda tartibli ishlaydigan qimmatli qog'ozlar bozorini saqlash.
SEC jamoatchilikka to'liq oshkor qilishni bozorga chiqarishi, investorlarni har qanday firibgarlik amaliyotidan himoya qilishi, shuningdek, Qo'shma Shtatlardagi korporativ ishini nazorat qilishi ma'lum. Ular 1934 yilda Kongress tomonidan qimmatli qog'ozlar bozori uchun federal tartibga soluvchilarning kashshofi sifatida tashkil etilgan.
Anderrayting firmalarida ishlaydigan kitobxonlar, shuningdek, SEC tomonidan tasdiqlangan ro'yxatga olish bayonotlarini oladilar. Brokerlar/dilerlar, aktivlar menejerlari va hatto firmalar o'z bizneslarini boshlashdan oldin SECda ro'yxatdan o'tadilar.
Misol uchun, agar siz qimmatli qog'ozlarni almashtirishingiz kerak bo'lsa, sizga Xavfsizlik va almashish komissiyasining roziligi kerak bo'ladi. Ular hatto qonunbuzarlarga qarshi fuqarolik da'volarini qo'llashlari va jinoiy ishlar bo'yicha ishda ishtirok etganliklari uchun adliya bo'limiga murojaat qilishlari mumkin.
Fuqarolik da'volarida SECning asosiy ikkita vazifasi quyidagilardan iborat "ko'rsatmalar" berish orqali kelajakdagi har qanday buzilishlarni taqiqlash va noqonuniy daromadlarni bekor qilish.
Qimmatli qog'ozlar va birjalar komissiyasining tarixi
In 1929, AQSh fond bozori qulab tushdi va shunchalik ko'p kompaniyalar o'z qiymatini yo'qotib, ishladilar, bankrot bo'lishdi, chunki hamma yolg'on ma'lumotlarga ega edi va natijada bozorlar tushib ketdi.
Shu sababli, Kongress yiliga Qimmatli qog'ozlar to'g'risidagi qonun deb nomlanuvchi qonunni qabul qildi 1933 va Xavfsizlik almashinuvi to'g'risidagi qonun 1934, bu SECning paydo bo'lishiga olib keldi. Ularning asosiy vazifasi kompaniyalarga ishonchni qozonish va jamoatchilik fikriga ko'ra to'g'ri va halol bayonotlar berishga yordam berish edi. Bundan tashqari, brokerlar va dilerlar o'zlarining treyderlari/investorlari bilan adolatli munosabatda bo'lishdi.
In 2008, Buyuk turg'unlik hamma uchun edi. SEC inqirozga olib kelgan moliyaviy kompaniyalarni ta'qib qilish va investorlarga milliard dollarlik pullarni qaytarish uchun javobgar edi.
Biroq, SEC ular sabab bo'lmagan muammolarga duch kelgan brokerlar va menejerlarga yordam bermagani uchun tanqid qilindi. Biroq, masalan, Uoll Strit inqiroz davrida sodir etgan jinoyatlari uchun qamoqqa tashlangan. Boshqa firibgarliklar pul yoki ma'muriy jazo qo'llash orqali hal qilindi.
Endi SEC belgilangan qoidalar va qoidalarga rioya qilmagan va ularni buzgan har qanday firibgar firma yoki shaxsga nisbatan fuqarolik ta'sirini qo'llash uchun javobgardir. SEC tomonidan tuzatilishi mumkin bo'lgan ko'plab huquqbuzarliklardan ba'zilari noto'g'ri yoki noto'g'ri ma'lumotlarni obro'sizlantirish, firibgarlik faoliyatini aniqlash, shuningdek, buxgalteriya insayder savdosi amaliyotini o'z ichiga oladi. Bu Qimmatli qog'ozlar va birjalar komissiyasi tomonidan amalga oshiriladigan asosiy faoliyatdir.
SEC ikkilik variantlarni tartibga soladimi?
Ha, SEC tartibga soladi ikkilik optsionlar savdosi Qo'shma Shtatlarda, 2008 yildan beri birjalarda ruxsat bergan. The Chikagodagi kengash variantlari almashinuvi va Nadex chakana savdogarlar uchun moslashtirilgan standartlashtirilgan ikkilik variantlarni joriy etish orqali ushbu qarorga amal qildi.
Biroq, shuni ta'kidlash kerakki, ikkilik optsionlar savdosining aksariyati AQShdan tashqarida amalga oshiriladi va AQSh regulyatorlari doirasiga kirmaydi. Shuning uchun, amerikalik treyderlar xavfsizlik va muvofiqlikni ta'minlash uchun o'zlari tanlagan broker SEC tomonidan tartibga solingan yoki yo'qligini diqqat bilan tekshirishlari kerak.
