CFD (Hợp đồng chênh lệch) là gì? – Định nghĩa và ví dụ


CFD là một cơ chế giao dịch phái sinh tiền tệ trong đó chênh lệch thanh toán giữa giá mở và giá giao dịch đóng được bù đắp bằng tiền mặt. CFD không bao gồm việc chuyển giao các mặt hàng hoặc tài sản hữu hình.

Tóm tắt CFD

  • Các nhà giao dịch sử dụng CFD để suy đoán về diễn biến giá của cổ phiếu và hợp đồng tương lai, giao dịch chúng giống như các công cụ phái sinh.
  • Khi sử dụng CFD, nhà đầu tư có thể đặt cược vào việc tăng giá (mua) hoặc giảm giá (bán) và do đó rất linh hoạt.
  • CFD được giao dịch không cần kê đơn thông qua các nhà môi giới, không phải trên các sàn giao dịch được chứng nhận, được điều khiển bởi cung và cầu trên thị trường.
  • Sự khác biệt giữa CFD và quyền chọn nhị phân nằm ở cấu trúc chi phí, động lực rủi ro/lợi nhuận và tài sản có thể giao dịch.

Điều hướng CFD trong giao dịch

Hợp đồng chênh lệch là các phương thức giao dịch tinh vi được sử dụng bởi các nhà đầu tư có kỹ năng không được phép ở Hoa Kỳ. CFD đặc biệt nổi tiếng trong giao dịch Ngoại hối. Nếu bạn đang tự hỏi hàng hóa hàng hóa là gì, bạn nên biết rằng chúng cũng có thể được giao dịch dưới dạng CFD. Hợp đồng chênh lệch có hiệu quả cho phép các nhà giao dịch đầu tư sự di chuyển của tài sản trong một khoảng thời gian cực kỳ ngắn.

CFD được thanh toán bằng tiền mặt; hầu hết trong số họ cung cấp giao dịch ký quỹ đủ, vì vậy các nhà giao dịch chỉ phải đặt một phần nhỏ của khoản thanh toán danh nghĩa của giao dịch.

CFD cho phép các nhà đầu tư suy đoán về biến động giá của cổ phiếu và hợp đồng tương lai. Các giao dịch tài chính được hình thành từ một chứng khoán cơ bản được gọi là các dẫn xuất. CFD về cơ bản được các nhà giao dịch sử dụng để đặt cược giá về việc giá của tài sản hoặc chứng khoán sẽ tăng hay giảm.

Các nhà đầu tư CFD có thể suy đoán giá tăng hoặc giảm. Những nhà giao dịch dự đoán sự thay đổi giá tăng sẽ mua CFD, trong khi những người dự đoán sự thay đổi giá tiêu cực sẽ bán một vị thế mở.

CFD Chiến lược giao dịch và động lực thị trường

CFD có thể được sử dụng để giao dịch nhiều loại chứng khoán và tài sản, bao gồm cả ETF. Các nhà giao dịch cũng có thể sử dụng các chứng khoán này để suy đoán về sự thay đổi giá trong các hợp đồng tương lai hàng hóa như năng lượng và ngô. Hợp đồng tương lai là những hợp đồng được tiêu chuẩn hóa yêu cầu người mua hoặc người bán mua hoặc bán một tài sản nhất định ở một mức giá ấn định và có thời hạn sử dụng.

Mặc dù CFD cho phép các nhà giao dịch giao dịch biến động giá tương lai nhưng bản thân chúng không phải là hợp đồng tương lai. CFD không có ngày hết hạn và giá cố định mà thay vào đó hoạt động giống như các tài sản thông thường với giá mua và giá bán.

Logo chính thức của sàn giao dịch chứng khoán New York

CFD được trao đổi không cần kê đơn bởi một nhóm các nhà môi giới kiểm soát cung và cầu thị trường đối với CFD và xác định giá cả phù hợp. Nói cách khác, CFD không được giao dịch trên các sàn giao dịch được chứng nhận như NYSE. CFD là một thỏa thuận có thể chuyển nhượng giữa người mua và công ty môi giới, trong đó chênh lệch giữa giá gốc của giao dịch và giá trị của nó khi giao dịch chưa được ký kết hoặc bị hủy bỏ sẽ được trao đổi.

Giao dịch CFD đã gia tăng kể từ năm 2020. CFD có lợi thế là cho phép bạn đầu tư vào các thị trường có xu hướng đi xuống cũng như đi lên, cho phép họ cung cấp lợi nhuận ngay cả khi thị trường biến động.

Ví dụ về Hợp đồng chênh lệch

Một nhà giao dịch muốn mua một CFD trên Nasdaq 100, một quỹ ETF tuân theo Chỉ số NASDAQ. Người môi giới yêu cầu đặt cọc 5% cho giao dịch.

Nhà giao dịch mua 200 chứng khoán SPY với giá $2 một đơn vị cho khoản đầu tư $20.000, chỉ với 5% hoặc $1000, được trao cho nhà môi giới lúc đầu.

SPY được định giá $270 một đơn vị sáu tuần sau đó và nhà đầu tư từ bỏ thỏa thuận với lợi nhuận là $70 một đơn vị, hoặc $14000 toàn bộ.

CFD được thanh toán bằng tiền mặt; số tiền gốc $40.000 và số tiền cuối cùng là $54000 ($270 * 200 cổ phiếu) được trừ đi và lợi nhuận $14.000 được chuyển vào tài khoản của nhà giao dịch.

Giao dịch CFD và Tùy chọn nhị phân - Sự khác biệt là gì?

Sự khác biệt chính giữa CFD (hợp đồng chênh lệch) và quyền chọn nhị phân là khi đầu tư vào CFD, lợi nhuận hoặc thua lỗ tiềm năng phụ thuộc vào mức độ thay đổi của tài sản cơ bản so với giá trị ban đầu của nó. Mặt khác, các tùy chọn nhị phân hiển thị lợi nhuận được xác định trước hoặc khoản lỗ được xác định trước tùy thuộc vào việc tài sản đó cao hơn hay thấp hơn giá cố định tại thời điểm giao dịch.

Sự khác biệt chính giữa CFD và Tùy chọn nhị phân được liệt kê dưới đây:

Cơ cấu chi phí

Các lựa chọn nhị phân tương tự như đặt cược, mất hoàn toàn khoản đầu tư nếu hết tiền. CFD tính phí hoa hồng hoặc chênh lệch, điều này chỉ có tác động nhỏ đến quy mô giao dịch. Sự khác biệt về chi phí định hình hồ sơ rủi ro và ảnh hưởng đến sở thích của nhà giao dịch, tùy thuộc vào mức độ chấp nhận rủi ro và cách tiếp cận chiến lược của họ.

Động lực rủi ro và khen thưởng

Các lựa chọn nhị phân mang lại rủi ro cao hơn và lợi nhuận cao hơn, đồng thời mang lại lợi nhuận đáng kể với những dự báo thị trường đáng tin cậy. Ngược lại, CFD mang lại lợi nhuận thấp hơn nhưng là khoản đầu tư an toàn hơn thông qua tính năng dừng lỗ và quản lý rủi ro. Tuy nhiên, quyền chọn nhị phân mang lại cơ hội duy nhất để kiếm lợi nhuận từ việc dự đoán giá tài sản có khả năng trì trệ, điều này không xảy ra với CFD.

Số tiền đầu tư

Đối với các giao dịch CFD, hoa hồng và phí được tính dựa trên số tiền vay, cho phép giao dịch ở mức giá giảm. Mặt khác, các lựa chọn nhị phân không tính thêm bất kỳ khoản phí nào, ngay cả đối với các giao dịch không thành công. Các nhà giao dịch CFD có thể giảm thiểu tổn thất bằng cách “dừng lại”, một biện pháp bảo vệ không có sẵn với các tùy chọn nhị phân.

Phạm vi tài sản có thể giao dịch

Giao dịch CFD cung cấp phạm vi rộng hơn, bao gồm trái phiếu và chỉ số. Trong khi các tùy chọn nhị phân được giới hạn ở các tài sản cụ thể. Những người muốn có nhiều loại tài sản có thể giao dịch nên xem xét CFD.

Thông tin về các Tác giả

Percival Knight
Percival Knight là nhà giao dịch Quyền chọn nhị phân có kinh nghiệm trong hơn mười năm. Chủ yếu, anh ấy giao dịch các giao dịch 60 giây với tỷ lệ trúng rất cao. Chiến lược yêu thích của tôi là sử dụng nến và đột phá giả

Viết bình luận